Октябрь принёс рекордный максимум биткоина, а затем резкую распродажу. Доходность Classic Stable составила +14,53%, Classic Diversified — +13,90%: трендовые алгоритмы заработали в обеих фазах месяца.
Результаты
| Октябрь | С начала года | |||
|---|---|---|---|---|
| До комиссий | После комиссии 25% | До комиссий | После комиссии 25% | |
| Classic Diversified | +13,90% | +11,73% | +47,26% | +24,15% |
| Classic Stable | +14,53% | +14,53% | +36,24% | +20,53% |
| 12 месяцев | С 1 января 2024 года | ||
|---|---|---|---|
| До комиссий | После комиссии 25% | До комиссий | |
| Classic Diversified | +109,83% | +76,90% | +488% |
| Classic Stable | +73,67% | +53,64% | +311% |
Комментарий управляющего портфелем
6 октября биткоин достиг исторического максимума около $126 200 после почти двухнедельного роста с отметки около $109 000 в конце сентября. Это рекорд для крупнейшего криптоактива.
Затем последовал резкий разворот. 10 и 11 октября на рынке произошла крупнейшая за всю историю однодневная ликвидация фьючерсных позиций — около $20 млрд. Биткоин упал примерно с $122 500 до $102 000, а широкое использование плеча превратило падение в цепочку принудительных ликвидаций.
Альткоины, мемкоины и AI-токены упали сильнее биткоина, во многих случаях на 30–70%. Около 75 из 100 крупнейших криптоактивов завершили месяц в минусе. Совокупная рыночная капитализация криптоактивов в октябре снизилась примерно на 9%: с $4,08 трлн до $3,70 трлн.
Что определило результаты
Сначала алгоритмы поймали рост в начале октября, затем заработали на падении. Трендовые алгоритмы торгуют в обе стороны, поэтому резкое снижение для них — источник доходности, а не только риск. Доходность самого биткоина за месяц — −3,89%.
Вторая половина октября прошла в боковом диапазоне, и стратегии отдали небольшую часть заработанного. Classic Stable завершила месяц с результатом +14,53%, Classic Diversified — +13,90%.
У волатильности остаётся запас для роста
За три месяца до 31 октября доходность биткоина составила −5,31%: умеренное движение на фоне колебаний внутри периода. Волатильность, и фактическая, и ожидаемая, по-прежнему может вырасти.
Стратегии торгуют в лонг и в шорт на ликвидных бессрочных фьючерсах и работают при фиксированных мерах контроля риска. Более широкие движения цены в любую сторону — условия, в которых алгоритмы работают.