كان أبريل شهراً سلبياً للاستراتيجيتين Classic. فقد سجّلت Classic Diversified −7.52% وسجّلت Classic Stable −10.26%. وبقي التذبذب في سوق العملات الرقمية منخفضاً لشهر آخر.
الأداء
| أبريل | منذ بداية العام | |||
|---|---|---|---|---|
| إجمالي | صافي 25% | إجمالي | صافي 25% | |
| Classic Diversified | −7.52% | −10.25% | +13.09% | +9.75% |
| Classic Stable | −10.26% | −16.78% | +26.42% | +16.67% |
| 12 شهراً | منذ 1 يناير 2024 | ||
|---|---|---|---|
| إجمالي | صافي 25% | إجمالي | |
| Classic Diversified | +23.14% | +12.45% | +441% |
| Classic Stable | +35.51% | +20.21% | +365% |
تعليق مدير المحفظة
شهر منخفض التذبذب
واصل سوق العملات الرقمية التداول بتذبذب منخفض في أبريل، وبقيت معظم الأصول في مرحلة تجميع. فسجّل بيتكوين +11.82% وسجّل مؤشر BITA Crypto 10 +16.19%، لكنّ الحركات جاءت بتذبذب منخفض. وحدّ ذلك مما استطاعت خوارزميات تتبّع الاتجاه التقاطه.
وخسرت Classic Diversified أقلّ من Classic Stable. فجزء من ضمانتها محتفَظ به في بيتكوين، ولذلك قلّل ارتفاع سعر بيتكوين خسارة الاستراتيجية في الشهر. أمّا Classic Stable فتحتفظ بضمانتها في عملات مستقرّة ولا تحصل على هذا التعويض.
مرحلة التراجع
استمرّ السوق الجانبي الآن نحو ثلاثة أشهر، ومرحلة التراجع الحالية نحو شهرين. والأسواق المحصورة في نطاق هي أصعب بيئة على استراتيجيات تتبّع الاتجاه. فالحركات لا تمتدّ، وتغلق الخوارزميات المراكز بخسارة قبل أن يتشكّل اتجاه مستمر.
وهذا النمط جزء معروف من ملف عائد استراتيجيات تتبّع الاتجاه. فهي تعيد جزءاً من أرباحها في السوق الجانبي وتتعافى حين تظهر حركة اتجاهية.
ما يراقبه فريق الاستثمار
يواصل فريق الاستثمار مراقبة أنماط التذبذب وتكييف الاستراتيجيات والعمل على تقليل التراجعات. وتستجيب أحجام المراكز للتذبذب تلقائياً بالفعل: فتنخفض الرافعة المالية وحجم المركز حين يرتفع التذبذب، وتزيد باعتدال حين ينخفض.
ولأن Classic Diversified تحتفظ ببيتكوين ضمن ضمانتها، تتوقّف نتيجتها أيضاً على سعر بيتكوين، في الاتجاهين. أمّا Classic Stable فلا تحمل هذا الانكشاف.